План движения денежных средств предприятия пример

Управление движением денежных средств - Арутюнова Практикум по финансовому менеджменту Тема 5. Управление движением денежных средств Теоретическое введение Управление движением денежных средств ДДС позволяет осуществлять прогноз ДДС, устанавливать финансовую реализуемость плана, определять сроки и объемы требуемых заемных средств. Процедура прогнозирования денежного потока выполняется в следующей последовательности: план движения денежных средств предприятия пример. Прогнозирование денежных поступлений по подпериодам. Основным источником поступления денежных средств является реализация товаров продажа за наличный расчет или в кредит. Прогнозирование оттока денежных средств по подпериодам основной элемент — погашение кредиторской задолженности. Расчет чистого денежного потока сальдо по подпериодам путем сопоставления прогнозируемых поступлений и выплат. Расчет кумулятивного денежного потока с учетом сальдо предыдущих подпериодов. Пример представлен в табл. Периоды 1 2 3 4 5 6 7 1 Поступления 324 3 9 6 45 12 200 2 Платежи 223 16 34 200 34 100 4 3 Чистый денежный поток 101 -13 -25 -194 11 -88 196 4 Кумулятивное сальдо 201 188 163 -31 -20 -108 88 Критерием финансовой реализуемости плана является наличие достаточного объема финансовых ресурсов в каждый из включаемых в план периодов времени. Конкретным признаком финансовой нереализуемости плана является наличие отрицательных чисел в строке «кумулятивное сальдо». Перевод финансового плана в разряд реализуемого возможен путем привлечения дополнительного финансирования с учетом совокупной потребности в разрезе подпериодов. Технология включает в себя определение подпериодов, по которым кумулятивное сальдо отрицательно, а также формирование мер по снижению дефицита наличности увеличение поступлений, снижение платежей, перенос платежей и поступлений на более ранние или поздние сроки и т. В случае, если полученный после перераспределения план останется финансово нереализуемым, возможен вариант привлечения дополнительных денежных средств. Вывод о целесообразности привлечения заемных средств основан на качественных сопоставлениях дефицитов наличия в будущих периодах с бывшими дефицитами без заемных средства также с помощью анализа наличия денежных средств дефицита на конец планового периода. В процессе анализа определяются источники и условия кредитов: сроки и объемы возврата кредита и выплаты процентов, ставка кредитного процента. План движения денежных средств предприятия пример определения требуемого объема и сроков заемных средств заключается в последовательности следующих шагов: 1 добавление строки: "заемные средства"; 2 выделение первого интервала с дефицитом наличия, 3 фиксация заемных средств в первом интервале в объеме, равном дефициту наличия в этот период; 4 изменение значения поступлений в этом интервале: "взятый" заем добавляется к поступлениям в этот же период; 5 для новых данных повторяется расчет строк 3 и 4 таблицы и выделяются периоды с отрицательными числами в строке 4; 6 критерий остановки: если периодов с отрицательными числами нет, то задача решена и процедура прекращается; если периоды с отрицательными значениями в четвертой строке есть, то цикл повторяется. Методические рекомендации Денежные средства на начало периода составляют 100 тыс. Является ли план финансово реализуемым? При необходимости рассчитайте объем требуемых заемных средств. Периоды 1 2 3 4 5 6 7 1 Поступления 324 3 9 6 45 12 200 2 Платежи 223 16 34 200 34 100 4 Решение. Рассчитаем а чистый денежный поток, как разницу между поступлениями и платежами в каждом периоде, б кумулятивное сальдо нарастающим итогом с учетом присутствия денежных средств на начало периода. Периоды 1 2 3 4 5 6 7 1 Поступления 324 3 9 6 45 12 200 2 Платежи 223 16 34 200 34 100 4 3 План движения денежных средств предприятия пример денежный поток 101 -13 -25 -194 11 -88 196 4 Кумулятивное сальдо 201 188 163 -31 -20 -108 88 2. Финансовый план нереализуем, так как присутствует отрицательное кумулятивное сальдо в 4,5 и 6 периодах. На первоначальном план движения денежных средств предприятия пример предлагается привлечение средств за счет взятия кредита в 4-м периоде в размере 31 тыс. Пересчет финансового плана после взятия кредита показывает, наличие отрицательного кумулятивного сальдо в 6-м периоде. В связи с этим план движения денежных средств предприятия пример дополнительное финансирование за счет взятия кредита в 6-м периоде на сумму 77 тыс. Пересчитанный план финансово реализуем. Задачи для самостоятельной работы Задача 1. Финансовые средства на начало периода составляют 90 ден. Рассчитайте наличие средств по каждому периоду. Определите, в какие периоды план будет финансово нереализуем. Определите сроки и объемы необходимых заемных средств. Периоды 1 2 3 4 5 6 7 1 Поступления 140 50 200 140 план движения денежных средств предприятия пример 70 205 2 Платежи 160 120 180 300 100 5 70 Задача 2. Компания вышла на рынок с новым продуктом, себестоимость которого 3 тыс. Компания оплачивает использует сырье в день поставки, а получает деньги от клиентов с лагом в один день. Продукция пользуется спросом, в связи с чем, принято решение ежедневно увеличивать объем производства на 10 %. Объем продаж в 1 день составил 1 000 единиц. Спрогнозируйте денежный поток на рабочую неделю. Компания А производит продукт, себестоимость которого 0,30 млн руб. Получаемое сырье оплачивается наличными в момент поставки. Производственные мощности позволяют производить 1 000 ед. Компания имеет на счете 40 млн руб. Компания Б закупает план движения денежных средств предприятия пример в объеме 1 000 ед. Рассчитайте срок и величину кредита, необходимого для выполнения заказа. Компания производит продукцию со следующими характеристиками на ед. Цена реализации 8 тыс. Прогноз объемов производства и продаж Месяцы июнь июль авг сен окт ноя дек янв Производство шт. Продажа продукции осуществляется в кредит, период кредитования — 1 месяц. В июле компания приобретает новое оборудование за 1 000 тыс. Постоянные накладные расходы составляют ежемесячно 200 тыс. Составьте прогноз движения денежных средств на шесть месяцев с учетом остатка средств на счете в размере 200 тыс. Прогноз движения денежных средств на 6 план движения денежных средств предприятия пример, тыс. Месяцы июнь июль авг сен окт ноя дек Янв Входное сальдо 200 Поступления 600 Итого платежи: - переменные - постоянные - разовые Денежный поток Заключительный баланс Задача 5. Господин Иванов решил открыть собственное предприятие 1 января, инвестируя в него 30 тыс. Он планирует купить грузовик за 400 тыс. Гараж для грузовика будет арендован на условиях 5 тыс. План движения денежных средств предприятия пример затратить дополнительно 25 тыс. Предполагается, что выручка от реализации овощей в ближайшие полгода составит 384 тыс. Иванов планирует установить торговую надбавку над покупной ценой овощей в размере 60 %. Овощи будут закупаться и реализовываться ежедневно и за наличные. Подготовьте прогноз потока денежных средств по месяцам на полгода и рассчитайте объем требуемых дополнительных заемных средств. Ожидается прирост выручки в размере 4 % ежемесячно. Затраты сырья составляют 30 % реализации. Сырье закупается за месяц до потребления и оплачивается через два месяца после получения. Рассчитайте отток денежных средств. Прогноз движения денежных средств, тыс. Выручка в январе составила 300 тыс. Оплата за поставленную продукцию осуществляется на следующих условиях: 20 % месячного объема реализации составляет выручка за наличный расчет; 40 % продается в кредит с оплатой в течение месяца и скидкой в размере 3 %; оставшаяся продукция оплачивается в план движения денежных средств предприятия пример 2-х месяцев, при этом 5 % этой суммы составляют безнадежные долги. Рассчитайте величину денежных поступлений за 6 месяцев.

Также смотрите:

Комментарии:
  • Ксения Петренко

    10.10.2015

    Универсального шаблона платежного календаря не существует он может выглядеть, например, так, как показано в таблице 2 , тем не менее есть несколько простых шагов, которые помогут составить оперативный план движения денежных средств. Для этого придется ввести в ОДДС какие-то результирующие показатели и коэффициенты.